Trong thị trường ngoại hối, các tổ chức quản lý Forex đóng một vai trò vô cùng quan trọng. Cụ thể, những tổ chức này giúp đảm bảo thị trường Forex hoạt động công bằng, minh bạch và đồng thời còn bảo vệ quyền lợi cho các nhà giao dịch. Vậy, đâu là những tổ chức quản lý Forex uy tín bậc nhất hiện nay. Mời quý bạn đọc theo dõi bài viết ngay sau đây!
Tổ chức quản lý Forex là gì?
Tổ chức quản lý Forex là những cơ quan quản lý tài chính của quốc gia hoặc khu vực, có nhiệm vụ giám sát và điều chỉnh hoạt động của các sàn môi giới ngoại hối (Forex Broker). Đây là những đơn vị có thẩm quyền pháp lý, được chính phủ trao quyền để:
- Cấp giấy phép hoạt động cho các công ty môi giới ngoại hối.
- Đặt ra các tiêu chuẩn và quy định liên quan đến vốn pháp định, cơ chế tách biệt tài khoản khách hàng, quy trình khớp lệnh,…
- Kiểm tra, giám sát và xử phạt nếu sàn vi phạm hoặc gian lận.
Hay nói cách khác, tổ chức quản lý Forex chính là “người gác cổng” đảm bảo rằng các broker hoạt động minh bạch và an toàn cho nhà đầu tư.
>>Tham khảo thêm:
- Forex là gì? Thị trường ngoại hối có thực sự đáng để đầu tư
- Thị trường thuận lợi nhất để giao dịch Forex là khi nào?
- Điểm danh Top Forex Brokers uy tín nhất hiện nay
- Mách trader 5 bí kíp giúp bảo vệ tài khoản Forex an toàn
Tại sao sàn Forex phải chịu sự giám sát từ các tổ chức quản lý Forex?
Forex được mệnh danh là một trong những thị trường tài chính có tốc độ tăng trưởng nhanh chóng mặt. Minh chứng là số lượng các nhà môi giới và nhà đầu tư tham gia vào thị trường này tăng lên từng phút, từng giờ. Ngoài ra, còn có sự gia tăng không ngừng về tài sản và sản phẩm cũng như các loại hình giao dịch.
Thị trường Forex còn nổi bật với quy mô giao dịch khổng lồ, khi số lượng tiền lưu thông trong 24 giờ có thể lên tới 7.000 đô la Mỹ. Song, do thiếu một trung tâm quản lý tập trung, khiến nó trở thành nơi dễ bị kẻ xấu lợi dụng. Chính vì vậy, nhiều sàn môi giới bất hợp pháp đã mọc lên, dùng các chiêu thức lôi kéo người chơi mở tài khoản. Khi dòng vốn đổ vào đủ lớn, nhiều sàn sẽ ôm tiền bỏ chạy hoặc can thiệp kỹ thuật nhằm chống lại các lệnh của trader…
Qua đó, vô hình chung đã gây ra những mối nguy hại và tiếng xấu đối với thị trường nghìn tỷ này. Từ đây, các tổ chức tài chính Forex ra đời nhằm mục đích kiểm soát nghiêm ngặt mọi hoạt động giao dịch của các nhà môi giới ngoại hối này.
Các tổ chức quản lý Forex còn chịu trách nhiệm đánh giá lại các sàn ngoại hối được cấp phép và ràng buộc họ vào một loạt các quy trình kiểm toán và xem xét để đảm bảo tuân thủ và hoạt động đáp ứng các tiêu chuẩn ngành.
Không dừng lại ở đó, những tổ chức này còn đóng vai trò như “quan tòa” trong những trường hợp mà giữa broker và trader xảy ra tranh chấp với nhau. Các tổ chức tài chính Forex cũng bảo vệ nhà đầu tư thông qua những chương trình bồi thường, đồng thời giải quyết các trường hợp khiếu nại về các hành vi gian lận hay mập mờ tài chính của các sàn môi giới.
Các tổ chức quản lý Forex uy tín hàng đầu thế giới
Ở phần nội dung bên dưới, ReviewsanFX sẽ giới thiệu đến bạn top các tổ chức quản lý Forex được đánh giá cao về tính minh bạch và mức độ bảo vệ quyền lợi nhà đầu tư hàng đầu hiện nay:
FCA – Financial Conduct Authority (Anh)
Chính thức đi vào hoạt động vào ngày 01.04.2013, tổ chức quản lý Forex này xuất hiện với vai trò kế nhiệm FSA (tổ chức đã từng thất bại trong duy trì tính ổn định của thị trường tài chính Anh trong năm 2008).
Theo đó, FCA chịu trách nhiệm giám sát, điều tiết, điều tra và thực thi các quy định đối với thị trường tài chính, trong đó có lĩnh vực ngoại hối (FX). Hơn nữa, FCA còn phối hợp cùng với Ngân hàng Trung ương Anh và Cơ quan Quản lý Thận trọng (PRA) trực thuộc Ngân hàng Anh để đảm bảo công tác quản lý và điều tiết thị trường tài chính tại Vương quốc Anh.
Để được FCA cấp phép, các sàn môi giới Forex cần đáp ứng mức vốn tối thiểu là: 50.000 bảng Anh đối với giấy phép môi giới hạn chế, 125.000 bảng Anh cho mô hình STP và 730.000 bảng Anh cho Market Maker. Đây là một trong những tổ chức tài chính Forex có quy trình giám sát nghiêm ngặt nhất, yêu cầu broker không chỉ nộp báo cáo tài chính theo tháng, quý và năm mà còn phải gửi báo cáo về tình trạng an toàn vốn mỗi ngày. Một điểm đáng chú ý khác nữa là các sàn do FCA cấp phép chỉ được phép áp dụng đòn bẩy tối đa 1:30.
Các nhà đầu tư khi mở tài khoản giao dịch tại sàn Forex được cấp phép bởi FCA sẽ nhận được số tiền bồi thường lên đến 85,000 bảng Anh, trong trường hợp khiếu nại thành công hoặc là sàn Forex tuyên bố phá sản.
Một số sàn Forex uy tín được cấp phép bởi FCA gồm: Exness, FxPro, OANDA, XTB, XM, Forex.com, HYCM,…
ASIC – Australian Securities and Investments Commission (Úc)
ASIC là cơ quan giám sát và quản lý tài chính hàng đầu tại Úc. Tổ chức tài chính Forex này bắt đầu hoạt động từ năm 1998 với vai trò chính là bảo vệ người tiêu dùng trong các quỹ hưu trí. Mãi cho đến năm 2010, ASIC mới bắt đầu nhận thêm trách nhiệm quản lý và điều tiết các công ty ủy thác, môi giới tín dụng, tài chính tiêu dùng và các dịch vụ tài chính khác, kèm theo đó là giám sát các giao dịch trên thị trường chứng khoán và thị trường phái sinh của Úc.
ASIC làm việc với khá nhiều cơ quan quản lý và tổ chức để bảo vệ quyền lợi cho cả người tiêu dùng lẫn nhà đầu tư. Chẳng hạn, nhằm duy trì sự an toàn của các tổ chức tài chính, thì ASIC đã làm việc cùng với Cơ quan quản lý thận trọng Úc (Australian Prudential Regulations Authority – APRA).
Các Forex Broker muốn tiến hành các hoạt động dịch vụ tài chính của mình tại Úc, thì buộc phải có giấy phép Dịch vụ Tài chính Úc (AFS). Dưới đây là một số quy định mà một nhà môi giới Forex ASIC phải tuân thủ:
- ASIC quy định các broker phải đáp ứng yêu cầu số vốn tối thiểu để có được giấy phép là 1 triệu AUD
- Mở văn phòng đại diện tại Úc
- Phải tuân thủ nghĩa vụ năng lực tổ chức trong s912A (1) (e) của Đạo luật Tổng công ty 2001 (Corporations Act),
- Tuân thủ bảo hiểm bồi thường chuyên nghiệp (professional indemnity – PI) và bồi thường theo Chương trình Bồi thường nhà đầu tư (Investor Compensation Schemes)
- ASIC yêu cầu mọi thành viên được quy định phải hoàn toàn minh bạch về các giao dịch tài chính của họ và nên nộp báo cáo kiểm toán định kỳ.
- Các broker phải tách biệt giữa tài khoản nhà đầu tư và tài khoản công ty, giữ chúng vào các ngân hàng cấp 1 tại Úc để đảm bảo tiền gửi của nhà đầu tư không được sử dụng cho mục đích khác.
Các sàn Forex hàng đầu trên thế giới hiện nay có giấy phép ASIC phải kể đến gồm: Sàn IG, Sàn ICmarkets, Sàn Forex.com, Sàn Oanda, IC Markets, FXOpen, OANDA, Saxo Bank, FXCM, IG…
CFTC – Commodity Futures Trading Commission (Mỹ)
Được thành lập chính thức vào năm 1974, CFTC là một cơ quan độc lập uy tín cao tại thị trường Mỹ. Tổ chức quản lý Forex này có trách nhiệm là đảm bảo thị trường giao dịch hàng hóa và các hợp đồng tương lai, quyền chọn và Forex được ổn định, công bằng và minh bạch cũng như bảo vệ các trader giao dịch trên thị trường này.
Kể từ khi thành lập cho đến nay, CFTC đã có nhiều thay đổi nhằm cải thiện điều kiện giao dịch và xây dựng một môi trường công bằng cho mọi nhà đầu tư. Các quy định đối với broker dưới sự quản lý của CFTC khá nghiêm ngặt, điển hình là yêu cầu duy trì vốn tối thiểu 20 triệu USD và phải gửi báo cáo tài chính định kỳ cho cơ quan này.
Điểm mạnh của CFTC nằm ở hệ thống quy định chặt chẽ, giúp bảo vệ công dân Mỹ và cho thấy cam kết mạnh mẽ của chính phủ trong việc ngăn chặn hành vi gian lận, thao túng từ các broker, nhằm đảm bảo an toàn tài chính cho nhà đầu tư và trader. Tuy nhiên, chính sự phức tạp và khắt khe trong các quy tắc này đôi khi lại phản tác dụng, khiến nhiều người Mỹ ít mặn mà với giao dịch ngoại hối hơn so với công dân ở các quốc gia khác.
Một số sàn Forex được cấp phép bởi CFTC bao gồm: Forex.com, Interactive Brokers, TradeStation…
NFA – National Futures Association (Mỹ)
Là cơ quan giám sát lớn thứ hai tại Hoa Kỳ, NFA được thành lập vào năm 1982 với mục tiêu quản lý và điều tiết thị trường hợp đồng tương lai. Đây là một tổ chức tự quản lý, hoạt động hoàn toàn độc lập với chính phủ và không dựa vào nguồn thuế của công dân mà tự tài trợ cho hoạt động của mình. Mọi hoạt động của NFA đều được giám sát bởi Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai (CFTC), đơn vị thuộc chính phủ Mỹ quản lý lĩnh vực phái sinh và thị trường tương lai.
NFA được xem như cánh tay nối dài của CFTC chịu trách nhiệm giám sát việc tuân thủ các chuẩn mực tài chính của các sàn môi giới ngoại hối. Gần đây, NFA đã hạ mức đòn bẩy tối đa từ 500:1 hoặc thậm chí 1000:1 xuống còn 50:1 và chỉ cho phép những nhà giao dịch đủ điều kiện tham gia. Đặc biệt, mọi công ty muốn gia nhập thị trường tương lai đều phải trở thành thành viên NFA và tuân thủ hệ thống tiêu chuẩn nghiêm ngặt của tổ chức này.
Ưu điểm nổi bật của NFA có thể kể đến:
- Hệ thống quy định nghiêm ngặt giúp củng cố tính minh bạch của thị trường và tạo ra một môi trường công bằng cho mọi nhà đầu tư.
- Khung pháp lý tại Mỹ nằm trong nhóm nghiêm ngặt nhất toàn cầu.
- Luật pháp Mỹ cho phép xử lý tranh chấp nhanh chóng; điểm hình là việc NFA gửi dữ liệu vân tay điện tử cho FBI để hỗ trợ kiểm tra lý lịch và rút ngắn quy trình đăng ký.
- Các sàn Forex ở Mỹ phải công khai thông tin như số lượng tài khoản khách hàng và tỷ lệ sinh lời, tăng mức độ minh bạch trong toàn ngành.
- Nhờ đó, thị trường Mỹ trở thành một môi trường được kiểm soát nghiêm ngặt, đảm bảo các broker vi phạm sẽ bị xử lý theo pháp luật.
Tuy nhiên, chính những quy tắc quá khắt khe này vô hình tạo nên các nhược điểm như:
- Các sàn môi giới quốc tế khó tham gia vào thị trường Forex tại Mỹ.
- Các công ty môi giới hoặc cá nhân không tuân thủ đầy đủ quy định của NFA và CFTC sẽ không được phép quảng bá hay cung cấp dịch vụ cho công dân Mỹ; một số website thậm chí hiển thị cảnh báo rằng nội dung không dành cho cư dân Hoa Kỳ.
- Yêu cầu vốn lớn đã buộc nhiều broker phải rời khỏi thị trường, làm giảm sự đa dạng lựa chọn cho trader Mỹ.
- Một số nhà đầu tư Mỹ vẫn tìm cách mở tài khoản FX/CFD ở nước ngoài mà không khai báo với IRS, hành động này đi ngược lại khuyến nghị của NFA.
CySEC – Cyprus Securities and Exchange Commission (Síp)
Ra đời vào năm 2001, CySEC đã nhanh chóng thu hút sự quan tâm của nhiều sàn ngoại hối, bởi quá trình cấp phép tại đây không đòi hỏi những điều kiện chặt chẽ như các cơ quan quản lý tài chính châu Âu khác FCA hay ASIC. Nhờ vậy, nhiều công ty tận dụng môi trường pháp lý dễ dàng này để đăng ký hoạt động.
Sau 3 năm kể từ khi thành lập, CySEC đã cải tổ toàn diện khung pháp lý nhằm tuân thủ quy định của liên minh và MiFID (Định hướng Công cụ tài chính) của Châu Âu. Từ đó về sau, CySEC dần khẳng định sự uy tín và trở thành lựa chọn hàng đầu của nhiều sàn Forex. Bắt đầu từ ngày 01.08.2018, mọi công ty môi giới do CySEC quản lý đều phải chấp hành các quy tắc mới do Cơ quan Chứng khoán và Thị trường Châu Âu (ESMA) ban hành.
Theo quy định từ MiFID, các sàn môi giới dưới sự quản lý của CySEC buộc phải duy trì vốn tối thiểu 750.000 EUR. Đồng thời, tiền gửi của khách hàng phải được tách biệt khỏi tài khoản công ty và lưu giữ tại những ngân hàng cấp 1 ở châu Âu. Ngoài ra, các broker phải định kỳ nộp báo cáo tài chính cho CySEC và có thể bị xử phạt nghiêm khắc nếu vi phạm hoặc gian lận.
Các Forex Broker được cấp phép bởi CySEC sẽ tham gia vào Quỹ bồi thường nhà đầu tư có tên là Investor Compensation Fund (ICF), nhằm đảm bảo quyền lợi cho khách hàng với mức chi trả tối đa lên đến 20,000 EUR.
FINMA – The Swiss Financial Market Supervisory Authority (Thụy Sĩ)
Thụy Sĩ sở hữu một trong những hệ thống tài chính uy tín bậc nhất toàn cầu. Năm 2009, chính phủ Thụy Sĩ đã thành lập FINMA thông qua việc sáp nhập ba cơ quan: Ủy ban Ngân hàng Liên bang (SFBC), Cơ quan Bảo hiểm tư nhân Liên bang (FOPI) và Cơ quan giám sát chống rửa tiền (AMLCO).
Theo đó, Nhiệm vụ hàng đầu của FINMA là giám sát và quản lý các hoạt động của các công ty tài chính, bao gồm công ty chứng khoán, bảo hiểm, môi giới ngoại hối, ngân hàng, ngăn chặn bất kỳ hành vi gian lận nào để xây dựng thị trường tài chính hoạt động hiệu quả và minh bạch.
FINAM yêu cầu các nhà môi giới Forex muốn được cấp phép phải hoạt động như là một ngân hàng Forex, sở hữu vốn tối thiểu tối thiểu 1,5 triệu CHF và mức vốn này có thể tăng theo quy mô tiền gửi của khách hàng. Ngoài ra, họ phải tuân thủ các nghĩa vụ như gửi báo cáo tài chính định kỳ. Khi giao dịch tại các sàn được FINMA giám sát, nhà đầu tư có thể nhận khoản bồi thường lên đến 100.000 CHF, tùy theo từng trường hợp cụ thể.
Một số sàn forex có giấy phép từ FINMA bao gồm: Dukascopy, Swissquote, CornerTrader…
Câu hỏi thường gặp về tổ chức quản lý Forex
Tổ chức quản lý Forex có bắt buộc với mọi sàn không?
Không. Không phải sàn Forex nào cũng bắt buộc phải có giấy phép quản lý, đặc biệt là ở những quốc gia chưa có khung pháp lý rõ ràng cho Forex. Tuy nhiên, các sàn uy tín thường sẽ đăng ký và chịu sự giám sát của một hoặc nhiều tổ chức quản lý tài chính để khẳng định tính minh bạch và tạo niềm tin với trader.
Làm sao để biết giấy phép sàn Forex có thật hay giả?
Bạn có thể kiểm tra trực tiếp trên website chính thức của tổ chức quản lý (ví dụ: FCA, ASIC, NFA…). Mỗi tổ chức đều có mục “Register” để tra cứu thông tin sàn bằng số giấy phép hoặc tên công ty. Nếu không tìm thấy thông tin hoặc dữ liệu không khớp, nhiều khả năng giấy phép đó là giả hoặc đã hết hiệu lực.
Có nên chọn sàn Forex không được quản lý không?
Không nên. Giao dịch tại các sàn không được quản lý đồng nghĩa với việc bạn sẽ không được bảo vệ khi xảy ra tranh chấp, nguy cơ gặp phải sàn lừa đảo, ôm lệnh hoặc thao túng giá rất cao. Tốt nhất, hãy chọn sàn được quản lý bởi các tổ chức uy tín như FCA, ASIC, NFA, CySEC…
Sàn có nhiều giấy phép quản lý thì tốt hơn không?
Thông thường, đúng vậy. Một sàn có nhiều giấy phép từ các tổ chức quản lý lớn sẽ chứng minh rằng họ đáp ứng nhiều tiêu chuẩn khắt khe ở nhiều thị trường khác nhau. Tuy nhiên, bạn vẫn cần xem xét giấy phép nào là “cốt lõi” và có giá trị cao nhất, vì không phải giấy phép nào cũng có mức độ bảo vệ ngang nhau.
Tổ chức quản lý Forex có bảo hiểm cho tiền của trader không?
Một số tổ chức quản lý lớn như FCA (Anh) hay FINMA (Thụy Sĩ) yêu cầu các sàn thành viên tham gia quỹ bồi thường hoặc chương trình bảo hiểm. Điều này giúp đảm bảo rằng nếu sàn phá sản, trader vẫn có thể nhận lại một phần hoặc toàn bộ số tiền gửi. Tuy nhiên, mức bồi thường sẽ khác nhau tùy từng tổ chức và quy định của từng quốc gia.
Bài viết trên đây, ReviewsanFX đã vừa cung cấp đến bạn những thông tin chi tiết về các tổ chức quản lý Forex uy tín hàng đầu trên thế giới hiện nay. Hy vọng quý bạn đọc sẽ cảm thấy nó hữu ích. Chúc các bạn giao dịch thành công!
